Raiffeisen Bank a finalizat cu succes o tranzacţie de securitizare sintetică în valoare de 1 miliard de euro, realizată în parteneriat cu Munich Re, una dintre cele mai mari companii de reasigurare din lume. Operaţiunea este structurată pe un portofoliu de credite de nevoi personale negarantate şi marchează o premieră pe piaţa locală, fiind cea mai mare securitizare sintetică de acest tip şi prima securitizare sintetică din România având ca activ suport un portofoliu de expuneri retail.

Colaborarea cu Munich Re va permite Raiffeisen Bank să îşi intensifice activitatea de creditare în conformitate cu strategia sa de a susţine dezvoltarea unei economii reziliente, competitive şi inovatoare în România, spun reprezentanţii Raiffeisen.

“Pionieratul acestei noi clase de active pe piaţa tranzacţiilor de SRT (Transfer Semnificativ al Riscului) din România evidenţiază sustenabilitatea modelului nostru de afaceri şi cadrul solid al băncii de administrare a riscurilor. Noul parteneriat cu Munich Re reprezintă un pas important în strategia noastră de a susţine dezvoltarea economiei româneşti şi de a sprijini succesul clienţilor noştri la o scară mai mare.”, subliniază Alina Rus, CFO, Raiffeisen Bank.

Tranzacţia este structurată pe un portofoliu de credite personale negarantate în valoare totală de 5,05 miliarde lei (aproximativ 1 miliard de euro).

Portofoliul de credite securitizate va rămâne în bilanţul Raiffeisen Bank şi este împărţit în trei tranşe de risc: senior, mezanin şi junior.

În cadrul tranzacţiei, riscul de credit al tranşei mezanin este transferat printr-o garanţie financiară către Munich Re prin intermediul subsidiarei sale de asigurări specializate Great Lakes Insurance S.E.

“Pe parcursul procesului de structurare a tranzacţiei, am dobândit o înţelegere mai amplă a fundamentelor solide ale pieţei româneşti şi a practicilor robuste de gestionare a riscurilor de către bancă. Această tranzacţie consolidează şi mai mult relaţia noastră de lungă durată cu grupul Raiffeisen, cu care am colaborat în tranzacţii SRT de succes în multiple jurisdicţii.”, adaugă Michael Heckl, Director al filialei irlandeze a Great Lakes Insurance S.E.

Oficialii băncii estimează că tranzacţia va avea un impact pozitiv iniţial de aproximativ 110 puncte de baza asupra ratei fondurilor proprii de nivel 1 de bază, respectiv 220 puncte de bază asupra ratei MREL la nivel consolidat pentru Raiffeisen Bank România.

”Securitizările sintetice reprezintă un instrument important pentru gestionarea în mod eficient a capitalului şi susţinerea intermedierii financiare. Dezvoltarea unei pieţe eficiente de securitizare poate îmbunătăţi accesul la finanţare pentru sectorul nefinanciar, prin reducerea costului şi creşterea vitezei de rotaţie ale capitalului băncii. Acest parteneriat inovator cu Munich Re este un reper important în acest sens, punând bazele pentru continuarea dezvoltării pieţei de SRT din România prin diversificarea şi extinderea bazei de investitori.” concluzionează Romulus Mircea, Director Executiv Trezorerie, Raiffeisen Bank.